Доля проблемных кредитов в портфелях российских банков (включают просроченные и реструктурированные) будет снижаться в трехлетней перспективе. К концу этого года она достигнет 36% от портфеля, к концу 2011-го — 24%, к концу 2012-го — 14%. Такие данные базового сценария агентства S&P приводит в четверг «Коммерсант». При этом резервы банков будут расти — вместе с долей безвозвратных потерь по кредитам. Потребность в резервировании, которая отражает уровень безвозвратных потерь, согласно базовому сценарию, в этом году будет на уровне 4,7% от кредитного портфеля, а по итогам 2012 года достигнет 8,6%, ожидают аналитики агентства. По сравнению с прошлогодним (14%) нынешний прогноз на 2012 год несколько улучшился.

Невозвратными потерями грозят банкам реструктурированные кредиты, составляющие около двух третей проблемных, — реструктуризация была основным способом работы с проблемными кредитами с начала кризиса, отмечает кредитный аналитик S&P Екатерина Трофимова. «Даже после отмены с 1 июля послаблений ЦБ по резервированию просроченных и реструктурированных ссуд практика работы банков не изменится, — считает она. — Просто банки будут иначе отражать реструктуризацию, выдавая новые ссуды на погашение старых».

Банкиры такой способ считают маловыполнимым. «Выдать новую ссуду на погашение старой довольно сложно, так как кредит должен иметь целевое назначение, — говорит первый зампред СБ Банка Андрей Егоров. — Если банк укажет в назначении, что кредит дается на погашение старой ссуды, то качество нового кредита будет не лучше старого по стандартам ЦБ». Не согласны участники рынка и с оценками рейтинговых агентств относительно роста проблемной задолженности. «Если говорить о проблемных кредитах, которые принято называть NPL и в которые мы включаем ссуды третьей, четвертой и пятой категорий качества по методологии ЦБ, то к концу этого года данный показатель может вырасти до 17—18%», — считает начальник управления стратегического анализа ЮниКредит Банка Валерий Инюшин. По мнению директора финансового департамента Бинбанка Андрея Хохлова, уровень проблемных кредитов будет «несколько ниже», чем оценивает S&P. Чрезмерно пессимистические оценки рейтинговых агентств Хохлов объясняет тем, что в период кризиса в адрес агентств было много нареканий из-за того, что они присваивали необоснованно высокие рейтинги. Сейчас рейтинговые агентства впали в другую крайность, считает он.

Агентство Moody’s ожидает, что к концу этого года доля проблемных ссуд не превысит 30% от совокупного портфеля российских банков. Такую же оценку дает и Fitch Ratings. Однако доля безвозвратно потерянных кредитов в прогнозах этих агентств в разы выше, чем у S&P. «В этом году банкам нужно будет создать резервы в объеме 15% от кредитного портфеля, и это отражает потери по кредитам», — отмечает вице-президент Moody’s Ярослав Совгира. «Доля невозвратных кредитов может достичь 12,5%, и банкам будет необходимо создать резервы в таком объеме», — говорит директор по финансовым институтам Fitch Ratings Александр Данилов.