Банки усложняют структуру акционеров, чтобы было легче их кредитовать без нарушения ограничений по финансированию связанных сторон, пишет газета «Ведомости» со ссылкой на аналитиков международных рейтинговых агентств.

​S&P: четверть банков РФ могут не выполнить требования ЦБ к кредитованию ​бенефициаров​​

Около четверти российских банков могут столкнуться с трудностями при выполнении нового норматива по ограничению кредитования связанных сторон, считают аналитики рейтингового агентства Standard & Poor's (S&P).

Накануне агентство S&P, которое исследовало отчетность 30 крупнейших частных банков РФ по МСФО, сообщило, что примерно четверть российских банков могут столкнуться с трудностями при выполнении нового обязательного норматива Н25, ограничивающего кредитование связанных сторон планкой в 20% капитала. Уточняется, что при расчетах аналитики приняли во внимание предложенные ЦБ льготы по соблюдению нового норматива.

«Ведомости» напоминают, что новый норматив — максимальный размер риска на связанное с банком лицо или группу лиц — должен был вступить в силу с 2016 года, однако банки просили регулятора перенести сроки. ЦБ отсрочил нововведение до 1 января 2017 года, пообещав, что далее откладывать его не будет. В обмен ЦБ предложил банкам на первоначальном этапе послабления при выполнении норматива. Льготный режим продлится до 2019 года: в течение двух лет банки смогут рассчитывать риски с 50-процентным дисконтом для ряда компаний. В их перечень входят стратегические предприятия, организации ОПК, а также компании, у которых есть рейтинг не ниже уровня «В». Под льготы подпадут также сделки, обеспеченные поручительствами и гарантиями перечисленных компаний, и кредиты юрлицам, которые добросовестно уплачивают налоги. Не подпадающее под эти критерии финансирование собственников банков придется взвешивать в полном объеме.

В прошлом году, когда речь еще не шла о послаблениях, агентство оценивало, что с нормативом, скорее всего, не справится треть банков, указывает издание. Если бы не льготы, доля бы не изменилась — без их учета в 30% российских банков кредитование связанных сторон составляет более 30% капитала, подсчитали в S&P.

«Несмотря на меры, принимаемые ЦБ по укреплению рыночной дисциплины, в 2013—2016 годах объем кредитования компаний, находящихся под общим контролем группы, существенно не изменился», — говорит аналитик S&P Виктор Никольский. Некоторые отклонения были связаны, например, с использованием сложных структур собственности, которые позволяют не отражать некоторые операции, такие как операции со связанными сторонами, а также с увеличением капитала (особенно капитала второго уровня), объясняет он.

В некоторых банках действительно большие риски на связанные стороны, но далеко не факт, что они будут нарушать норматив, полагает аналитик Fitch Александр Данилов. Банки могут пытаться занижать объем связанного кредитования, например используя промежуточные компании, формально не связанные с банком, или фидуциарные схемы с другими банками, перечисляет он. На практике довольно трудно доказать аффилированность заемщика с банком, если последний пытается такую связь скрыть, — тем самым банки могут соблюдать норматив по форме, но не по сути, заключает он. Чтобы риски снижались (помимо самих нормативов) очень важно совершенствовать качество надзора, резюмирует он.