Дефицит ликвидности: почему банки не могут привлечь деньги?
Июль 2026 года стал для банковской системы России месяцем, когда проблемы с ликвидностью перешли из разряда «временных трудностей» в статус системного вызова. 20 июля дефицит ликвидности банковского сектора достиг 2,4 трлн рублей - максимума с марта 2022 года. К концу месяца ситуация немного смягчилась (2,2 трлн рублей), но сам факт того, что дефицит держится выше 2 трлн уже несколько недель подряд, заставляет задаться вопросом: это временный кризис или новая реальность?
Главная причина - уход бизнеса в наличные
Финансовый директор Сбербанка Тарас Скворцов назвал две основных причины дефицита. Первая и главная - существенный сдвиг бизнеса в сторону наличных транзакций, который продолжился во втором квартале и усилился в июле.
Цифры впечатляют: по данным ЦБ, на 1 июля 2026 года объём наличных в обращении достиг 20,9 трлн рублей, а с начала года увеличился на 1,46 трлн. В июле отток в наличность составил уже 588 млрд рублей. Скворцов назвал этот показатель абсолютным рекордом и в этом году, и вообще исторически максимальным июлем. По его словам, сравнимый рост наличных наблюдался только один раз - в острую фазу пандемии в марте 2020 года.
С начала февраля, когда начал расти спрос на наличные, до середины июля объём наличных в обращении увеличился на 2,4 трлн рублей. Сбербанк прогнозирует, что по итогам 2026 года переток ликвидности в наличные может составить 3,8 трлн рублей.
Почему бизнес уходит в кэш? Скворцов связал это с ростом налоговой нагрузки на малый и средний бизнес с начала 2026 года. Уход в наличный оборот стал способом ухода от налогового давления. Как следствие, банки фиксируют резкое снижение сдачи наличности в инкассацию.
Ставки денежного рынка ушли выше ключевой
Вторая проблема - аномальное поведение ставок. Почти три недели подряд ставки денежного рынка превышали ключевую ставку ЦБ. Ставка RUONIA (средняя ставка овернайт-кредитования между банками) достигала 15% годовых при ключевой ставке 14,25%.
Это не типичная ситуация. Обычно ставки денежного рынка держатся чуть ниже ключевой. Их превышение - прямой сигнал о том, что банки конкурируют за фондирование, вынуждены привлекать деньги по повышенным ставкам и испытывают острый дефицит краткосрочной ликвидности. Скворцов подчеркнул, что «за последние больше года таких долгих периодов подобной ситуации не было».
Банки живут за счёт ЦБ
За три недели июля Банк России выдал кредитным организациям 2,099 трлн рублей дополнительных займов через операции репо. Общая задолженность банков перед ЦБ достигла 6,243 трлн рублей - почти вдвое больше, чем в конце прошлого года (3,637 трлн).
На одном из аукционов репо ЦБ увеличил лимит до рекордных 6,2 трлн рублей. Но даже этого не хватило: объём заявок от банков достиг 8,2 трлн. Банки буквально стоят в очереди за деньгами регулятора.
ВТБ также подтвердил сложности: первый зампред правления Дмитрий Пьянов заявил, что ситуация с рублёвой ликвидностью «с середины июня непростая».
Новая реальность или временный кризис?
Сам Скворцов не исключает, что дефицит ликвидности может продолжиться. «Мы не видим пока вообще никакого признака её остановки. Июль - это не то, что продолжение тенденции, это усиление тенденции» - заявил он.
В ЦБ, впрочем, сохраняют спокойствие: регулятор не видит ничего нетипичного в текущей ситуации. Однако сам факт того, что крупнейшие банки страны открыто говорят о системной проблеме и рассчитывают на поддержку ЦБ, говорит о масштабе вызова.
Вопрос в том, сколько ещё банковская система сможет существовать в режиме постоянной подпитки от регулятора. Если тренд на уход бизнеса в наличные сохранится, банкам будет всё сложнее привлекать дешёвые пассивы, а конкуренция за средства клиентов - расти. И тогда дефицит ликвидности действительно может стать хроническим.
В июне месяце текущего года, проведя анализ своих банковских приложений, решил впервые, воспользоваться накопительным продуктом в "Озон" банке.
Знакомство с нашей площадкой общения по финансовым вопросам на Банки ру принесло мне неоценимую помощь в повышении своей финансовой грамотности. Зайдя на главную страницу и нажимая "Новости и общение" - заходим в "Диалог" - читаем посты и делимся своим опытом в этой сфере :
Листая предложения по различным финансовым продуктам на нашей платформе Банки ру, заинтересовался акцией "Розыгрыш 30 призов по 25 тыс. за открытие онлайн вклада".
Мы с супругой планировали поменять ей телефон. Старый телефон прослужил верой и правдой 6 лет. Он бы ещё послужил, но батарея уже плохо служит, но и функционал слабоват. Определились с маркой нового телефона. Начали мониторить цены в магазинах. Цена примерно одна и та же. Всё таки хотелось купить телефон с хорошей скидкой, подходящих категорий кэшбэка не было.
Я тоже решила написать о своем опыте в получении практически "космического" (иначе и не скажешь) кэшбэка от Т банка. Я давно мечтаю поехать в Казань, вот уже как несколько лет. Такая маленькая мечта. Но все не получалось: то не с кем, то дорого, то времени было мало спланировать поездку. Но мысль о вожделенной поездке прочно засела у меня в голове. А в июне 2026 г. где-то в середине месяца мне выпала дополнительная категория кэшбэка на июнь -35 % на ЖД билеты. Я выбрала эту...
Первая половина июля 2026 года стала рекордной по оттоку денег из безналичного оборота. С 1 по 16 июля объем наличных денег в обращении в России увеличился на 513 млрд рублей. Это вдвое больше среднемесячных показателей второго квартала и почти в 2,6 раза превышает показатель за весь июль 2025 года. В пересчете на скорость - банки теряли наличность со скоростью около 250 млрд рублей в неделю, 32 млрд в день и более 1 млрд рублей в час.
Сегодня у меня в приложении т банк появилась неизвестная кредитная карта платинум с задолженностью 17000 и переводами с разными суммами людям которых я не знаю что с этим можно сделать?
Добрый вечер появилась проблема у меня в приложении т банка из неоткуда взялась кредитная карта платинум с задолжеость в 17000 много переводов на большие суммы людям которых я не знаю при этом, кредитку я не брал и в лицо не видел а в службе говорят что все равно надо платить. Что с эти можно сделать
Друзья, делюсь лайфхаком, который реально работает.
Многие воспринимают кэшбэк как «копейки, которые возвращаются». Но если подойти с умом, это превращается в полноценный пассивный доход.
Вот моя схема за прошлый месяц:
1. Карта с повышенным кэшбэкомВыбрал 3 категории, где трачу больше всего: супермаркеты, АЗС и кафе. Вместо стандартных 1–2% получаю 10–15% на эти покупки. Разница колоссальная.
2. Оплата через «Тинькофф Город»Заказываю продукты и доставки только там — там частые акции с кэшбэком до...
Альфа-Банк, изменения по вкладам. Например , вклад ,, Максимальный,,, доступен на сроке- 3 мес'- 13, 45 % ( с капитализацией - 13, 61%)
В 2025 году количество клиентов, обратившихся в СК «Росгосстрах Жизнь» за справкой для получения социального налогового вычета, выросло в 3 раза по сравнению с годом ранее. Это значит, что все больше людей повышают свой доход по программам страхования жизни благодаря возврату НДФЛ. Если заявлять о дополнительных доходах не нужно, то подать декларацию на возврат налогового вычета можно в любое время в течение года, за 3 предыдущих года.
Мы наговариваем голосовые сообщения на бегу: так быстрее, удобнее, не надо тыкать в клавиатуру. И нередко в такой «быстрой речи» проскакивают вещи, которые вообще не должны покидать пределы вашего личного пространства - номера счетов, суммы вкладов, реквизиты для перевода. Кажется, что сквозное шифрование в мессенджерах всё надёжно прячет. Но сегодня именно голос становится одним из самых уязвимых каналов утечки денег: на стыке голосовых технологий и искусственного интеллекта риски стали...
Среди граждан, придерживающихся консервативной финансовой стратегии, существует устойчивое убеждение: если человек никогда в жизни не оформлял займы, не пользовался кредитными картами и не покупал технику в рассрочку, то его кредитная история абсолютно чиста, пуста и не требует никакого внимания. Такие люди направляют все свои ресурсы на накопление капитала, используя исключительно дебетовые карты, накопительные счета и среднесрочные вклады в надежных банках. Однако в современную эпоху...
Здравствуйте всем хочу написать про Сбербанк
Проблема с биометрической идентификацией при открытии счета. Как открыть виртуальную карту без.