«Открытие» собирается на IPO

РБК daily стали известны планы группы «Открытие» по выходу на глобальные рынки. Как рассказал управляющий директор инвестиционного банка «Открытие» Роман Лохов, в ближайшие два года компания намерена консолидировать все свои активы и довести капитализацию до 1,5—2 млрд долл. В «Открытии» рассчитывают, что это позволит группе увеличить долю на глобальном рынке брокерских услуг и конкурировать с такими российскими игроками, как «Тройка Диалог» и «Ренессанс Капитал».

«Мы намерены агрессивно развиваться и рассчитываем захватить серьезную долю на рынке размещений российских компаний», — заявил Роман Лохов, пообещав, что «Открытие» войдет в число лидеров рынка, предлагающих в России услуги Global Market. Для этого в компании намерены усилить существующую команду менеджеров (недавно в «Открытие» перешло несколько специализирующихся на долговых рынках менеджеров из «КИТ Финанса»), а также расширить сеть офисов. В ближайшие год-два «Открытие» рассчитывает появиться в Гонконге и Нью-Йорке.

Реализовать эти амбициозные задачи «Открытию» помогут внешние инвесторы. В 2012 году компания собралась провести IPO, до этого объединив имеющиеся банковские активы. По оценкам Романа Лохова, стоимость объединенного банка можно оценить в 750 млн долл., а «после проведения IPO мы рассчитываем выйти на показатель 1,5—2 млрд долл.». В «Открытии» также не исключают, что в капитал объединенной компании может войти Международная финансовая корпорация (IFC), которая получит от 15—25% акций. «Сейчас мы ведем переговоры», — сообщил г-н Лохов. В IFC вчера не смогли подтвердить эту информацию.

«Конкуренции в российском инвестиционно-банковском бизнесе нет. Здесь сильные позиции у «ВТБ Капитала», «Тройки Диалог», «Ренессанса», и попасть в число лидеров очень сложно», — говорит аналитик ИФК «Метрополь» Марк Рубинштейн. В то же время он считает реальными планы «Открытия» провести IPO: «компания пока непублична, это будет первое IPO российского инвестбанка, поэтому инвесторы могут найтись».

Директор департамента рейтинга финансовых институтов «Эксперт РА» Павел Самиев говорит, что сейчас для инвест банков удобный момент для выхода на рынок: «Некоторые ниши освободились, ведь наши ведущие инвестбанки сильно потрепало в кризис, поэтому некоторые компании могут увеличить свою долю».

Оценки самих инвестбанкиров более сдержанны. «Сейчас на рынке первичных размещений трудно захватить значительную долю рынка, — говорит руководитель одного из крупных российских инвестбанков. — Борьба за мандаты на размещения между игроками ведется довольно жесткая, поэтому шансов у новых игроков совсем немного».

Антон ВЕРЖБИЦКИЙ