Если берете кредит, пересматриваете условия действующего займа или хотите взять ипотеку, то в условиях договора увидите схему выплат: дифференцированный или аннуитетный платеж. Рассмотрим, чем отличаются эти платежи, как рассчитывается каждый из них, каковы ключевые отличия и в каких ситуациях выгоднее выбрать фиксированный аннуитет, а в каких — уменьшающиеся дифференцированные выплаты.
Аннуитетный и дифференцированный платежи по кредиту
Когда вы берете любой кредит (ипотеку, автокредит или потребительскую ссуду), одним из ключевых решений становится выбор схемы погашения. От того, будете ли вы платить одинаковую сумму каждый месяц или сумму, которая постепенно уменьшается, зависит не только комфорт ежемесячного бюджета, но и общая переплата по процентам. Если коротко, то аннуитетный — фиксированная сумма платежа, а в дифференцированном — платежи разные и уменьшаются со временем.
Банки.ру подберет кредиты с онлайн-решением за 3 минуты.
Что такое аннуитетный платеж
Аннуитетный платеж по кредиту — фиксированная сумма, которую заемщик платит каждый период (обычно месяц): в нее входит часть процентов за пользование остатком долга и погашение части основного долга. Весь срок сумма не меняется.
Как работает. В каждом платеже есть две части: проценты за пользование кредитом и погашение самого долга — тела кредита. Проценты считаются от оставшегося долга. В начале долг большой — значит, проценты большие, и в платеже большая часть идет на проценты. Со временем долг уменьшается, проценты падают, а в платеже растет доля погашения тела кредита.
Формула расчета аннуитетного платежа
P — сумма кредита, R — годовая процентная ставка в процентах, n — число месяцев.
Месячная ставка (в долях): r = R / 12 / 100
Аннуитетный коэффициент: a = r * (1 + r)n / ((1 + r)n − 1)
Ежемесячный аннуитетный платеж:
A = a * P
Переплата = A * n − P
Рассмотрим формулу на примере: сумма кредита — 1 000 000 рублей, срок — три года (36 месяцев), ставка — 20%. Погашение осуществляется аннуитетными платежами.
Месячная ставка: r = 20% / 12 / 100 = 0,20 / 12 = 0,0166666666666667
Аннуитетный коэффициент: a = r * (1 + r)36 / ((1 + r)36 − 1) = 0,0166666666666667 * 1,811363 / (1,811363 − 1) = (0,0166666666666667 * 1,811363) / 0,811363 ≈ 0,030189383 / 0,811363 ≈ 0,0371635833597405
Ежемесячный аннуитетный платеж:
A = a * P= 0,0371635833597405 * 1 000 000 = 37 163,5833597405 ≈ 37 164 рублей
Общая переплата:
A * 36 − P = 37 163,5833597405 * 36 − 1 000 000 ≈ 1 337 889,00095 − 1 000 000 ≈ 337 889 рублей
В Excel тот же результат даст функция ПЛТ: =ПЛТ(0,20/12; 36;−1000000)
В расчете видно, что процентная часть снижается, часть погашения — растет, а сам платеж остается тем же.
Обратите внимание, что
- r нужно брать в единицах «за период» (месяц, квартал и т. д.). Если ставка указана годовая, разделите на 12 для месячных платежей.
- Банки могут округлять суммы и применять дополнительные комиссии/страховки — итоговый платеж может незначительно отличаться.
- При досрочном погашении схема меняется: либо уменьшается срок, либо уменьшается платеж (в зависимости от условий).
Представим, что заемщик взял 1 000 000 рублей на три года под 12% годовых. По формуле его ежемесячный аннуитетный платеж получился около 33 215 рублей. В первый месяц он платил около 10 000 рублей процентов и примерно 23 215 рублей основного долга. Затем к середине срока доля процентов уже уменьшилась, а к концу — большая часть платежа шла на погашение тела кредита. Это делает планирование бюджета удобным, но общие переплаты по процентам при аннуитете обычно выше, чем при равномерном (дифференцированном) погашении в начале срока.
Что такое дифференцированный платеж
Дифференцированный платеж по кредиту — это схема погашения, при которой часть основного долга (тело кредита) в каждом периоде фиксирована, а процентная часть рассчитывается от текущего остатка долга и поэтому с каждым месяцем уменьшается. В итоге общая сумма ежемесячного платежа снижается.
Формула расчета дифференцированного платежа
Ежемесячный платеж по основному долгу = сумма кредита / количество платежных периодов в течение всего срока кредита (количество месяцев, за которые вы вернете кредит). Получившаяся сумма — это та часть, которую вы каждый месяц гасите именно в счет самого долга (тела кредита). Эта часть в дифференцированном графике одинаковая для всех месяцев.
Ежемесячная сумма начисленных процентов по кредиту = остаток основного долга в текущем периоде * годовая процентная ставка * число дней в платежном периоде (от 28 до 31) / число дней в году (365 или 366).
Допустим, заемщик взял 1 000 000 рублей на 36 месяцев. Тогда каждую сумму тела долга он гасит как одну тридцать шестую от миллиона — примерно 27 777,78 рубля в месяц.
В первый месяц, если в нем 31 день и банк делит на 365 дней в году, проценты за месяц будут рассчитываться так: оставшийся долг (1 000 000 рублей) умножаем на 12% годовых, умножаем на 31 день и делим на 365. Получается примерно 10 191,78 рубля процентов.
Первый платеж = 27 777,78 (тело) + 10 191,78 (проценты) ≈ 37 969,56 рубля.
Во второй месяц остаток по телу стал меньше на 27 777,78 рубля, поэтому проценты считаются от меньшей суммы и будут немного меньше, а общая сумма платежа уменьшится.
Обратите внимание, что некоторые банки вместо подсчета по дням просто делят годовую ставку на 12 и берут одинаковую процентную долю для каждого месяца — тогда проценты будут немного отличаться. Всегда смотрите в кредитном договоре, какой способ расчета процентов применяется (деление на 365/360/12 и т. д.) и как округляются суммы.
Аннуитетный и дифференцированный платеж: отличия
| Тип платежа | Аннуитетный | Дифференцированный |
| Форма платежа | Одинаковая сумма каждый период | Общая сумма снижается со временем |
| Погашение тела кредита | Доля тела кредита растет со временем | Часть тела кредита фиксирована каждый месяц |
| Процентная часть | Большая в начале, уменьшается | Высокая в начале, но падает быстрее |
| Первый платеж | Ниже, чем при тех же условиях | Больше |
| Последний платеж | Равен первому | Минимальный |
| Общая переплата | Как правило, больше | Как правило, меньше |
| Удобство планирования | Фиксированный платеж | Платеж меняется |
| Подходит если | Нужна стабильность бюджета | Можно платить больше в начале, хочется меньше переплатить |
Аннуитетный платеж: плюсы и минусы
- Один и тот же платеж каждый месяц — удобно планировать бюджет.
- Первый платеж обычно ниже, чем при дифференцированном кредите на тех же условиях.
- Предпочтителен для людей с ограниченным стартовым бюджетом (например, ипотека).
- Общая переплата по процентам обычно выше, чем при дифференцированном графике.
- В начале большая доля платежа идет на проценты, тело гасится медленнее.
Если важна стабильность платежей и вы не хотите высоких начальных выплат, то выбирайте аннуитетный платеж.
Дифференцированный платеж: плюсы и минусы
- Суммарная переплата по процентам при тех же ставке и сроке меньше.
- Остаток долга уменьшается быстрее, проценты падают быстрее.
- Итоговые платежи со временем становятся легче.
- Первые платежи заметно выше, чем при аннуитете — может быть проблемой для бюджета.
- Платежи меняются каждый месяц — сложнее планировать, если денег в обрез.
Если есть возможность платить больше в начале и хочется минимизировать переплаты, то выбирайте дифференцированный платеж.
Аннуитетный и дифференцированный платежи: что важно запомнить
- Аннуитетный платеж — одинаковая сумма платежа каждый период. Дифференцированный платеж — фиксированная часть погашения тела кредита + уменьшающиеся проценты, поэтому общий платеж падает со временем.
- Аннуитет: в начале большая доля — проценты, малая — тело. Дифференцированный: в начале платеж выше, но быстро падает, тело гасится равномерно.
- Платит меньше процентов тот, кто выбрал дифференцированный платеж: меньшая суммарная переплата при тех же ставке и сроке. Но дифференцированный сложнее планировать из‑за меняющейся суммы.
- Если нужен стабильный ежемесячный платеж — выбирайте аннуитет. Если можете позволить более высокие первые платежи и хочется меньше переплатить — дифференцированный.
- При досрочном погашении итоговая экономия зависит от того, как банк пересчитывает график: уменьшает платеж или срок. Поэтому обязательно читайте условия в договоре.
Задайте интересующий вопрос в комментариях
