Еще одним иностранным банком в России станет меньше. General Electric продал свой ДжиИ Мани Банк Совкомбанку. Покупателя в первую очередь интересовали сеть и продукты «ДжиИ Мани».
О том, что переговоры о продаже ДжиИ Мани Банка ведутся с несколькими потенциальными покупателями, в том числе и с Совкомбанком, стало известно еще в начале сентября. Тогда совладелец банка Сергей Хотимский заявлял, что «Совком» намерен развиваться за счет приобретений.
После покупки «ДжиИ Мани» Совкомбанк превратится из мультирегионального банка в кредитную организацию федерального уровня. Продуктовая линейка и сеть отделений банков взаимодополняемы. «Собственно, ради этого и нужна была эта сделка», — пояснил собеседник Банки.ру в ДжиИ Мани Банке.
«Банк заинтересован в сохранении лучших продуктов ДжиИ Мани Банка и адаптации их к целевой клиентской аудитории. В частности, в сегменте кредитных карт у ДжиИ Мани Банка есть очень сильная экспертиза. Мы хотим видеть нашими клиентами людей всех возрастов. Хотя наши коммуникации ориентированы на людей среднего и старшего возраста, сотни тысяч молодых клиентов выбирают нас потому, что их родители рекомендуют им Совкомбанк», — заявил Банки.ру председатель правления Совкомбанка Дмитрий Гусев.
Несмотря на то что «ДжиИ Мани» — относительно небольшой по размеру активов банк, он тем не менее является одним из лидеров рынка потребительского кредитования (необеспеченные кредиты и кредитные карточки). 100% акций принадлежит финансовому подразделению американского холдинга General Electric. Сильная сторона банка — бренд (в релизе, правда, отмечено, что после завершения сделки все офисы ДжиИ Мани Банка будут переведены на единый бренд Совкомбанка). Также отметим высокий уровень достаточности капитала (на 1 октября 2013 года значение норматива Н1 составило 20,2%), хорошо отработанные технологии кредитования и риск-менеджмента, минимальную зависимость от вкладов населения, приемлемое качество кредитного портфеля и уровень созданных резервов. Для банка характерна узкая специализаций (фактически он монолайнер).
Общие проблемы рынка, на котором банк представлен, связаны, с одной стороны, с повышающимся уровнем закредитованности населения, а с другой — с продолжающимися попытками Банка России охладить рынок потребкредитования. Проблема закредитованности физлиц заставляет банки и «ДжиИ Мани» в их числе все более консервативно подходить к отбору заемщиков и наращиванию портфеля. Повышение ЦБ норм резервирования и коэффициентов риска по необеспеченным потребительским кредитам сильно ударило по прибыльности банков, специализирующихся на этом бизнесе. Это, а также планируемое дальнейшее ужесточение регулирования рынка потребкредитования существенно снижает привлекательность для покупателей банковских активов, подобных «ДжиИ Мани».
Еще одной проблемой, с которой с высокой вероятностью столкнется покупатель, — это необходимость заместить фондирование, полученное ДжиИ Мани Банком от материнской компании. Речь идет о сумме от 315 млн до 450 млн долларов, полученных банком на 1 октября в виде депозитов от компаний-нерезидентов и финансовых организаций (что составляет от трети до половины всех пассивов «ДжиИ Мани»).
При оценке потенциальной стоимости банка играет роль, будет или не будет старый владелец выводить из финансовой организации указанную депозитную базу (которая является основой фондирования кредитного бизнеса ДжиИ Мани Банка). И столкнется ли покупатель с необходимостью быстрого замещения этих пассивов с рынка или за счет собственных ресурсов. Предположительная стоимость всего банка, с учетом сделанных оговорок, оценивается на уровне от 1 до 1,3 капитала (то есть от 280 млн до 370 млн долларов). Наиболее вероятна оценка по нижнему уровню ценового диапазона, так как иностранные владельцы, выходя из капитала российских банков, предпочитают «забирать с собой» выданные этим банкам ранее кредиты и депозиты.
АКБ «Совкомбанк» — крупный региональный банк, имеющий универсальный бизнес. Наиболее сильные его направления — кредитование физических лиц и операции с ценными бумагами. Кредитный портфель полностью фондируется привлечением депозитов от населения. Объем корпоративного бизнеса в банке относительно небольшой. Обладает представительной сетью продаж (порядка 300 офисов). Слабым местом Совкомбанка является зависимость от средств физлиц (53% нетто-пассивов). Активы на 1 октября 2013 года — 120 млрд, капитал — 12,5 млрд, прибыль за девять месяцев 2013-го — 4,58 млрд рублей. Достаточность капитала Совкомбанка находится на уровне 13,47% на 1 октября. Основные владельцы банка: московский девелопер Павел Фукс (24,48%), основатели банка братья Сергей и Дмитрий Хотимские (19,82% и 10,80% соответственно), Михаил Клюквин (12,29%), член СД-группы «М. Видео» Михаил Кучмент (7,28%), Алексей Фисун (5,97%), председатель правления Дмитрий Гусев (5,94%).
Вячеслав ПУТИЛОВСКИЙ, Наталья РОМАНОВА, Banki.ru
