В текущих рыночных условиях инвесторский портфель летом 2025 года должен быть диверсифицирован и составлен с учетом необходимости хеджирования рисков, сообщает РБК Инвестиции со ссылкой на экспертов.
70% средств эксперты рекомендуют вложить в так называемые защитные активы — облигации и фонды ликвидности, а остальную долю разместить в акции.
При этом 30% вложенных в защитные активы средств следует инвестировать в длинные ОФЗ, рассчитывая на значимое снижение ключевой ставки до конца года, 25% — в фонды ликвидности, а 15% — в золото. Эти меры позволят компенсировать риски.
Для того чтобы зафиксировать высокую доходность при возможном ослаблении рубля, эксперты рекомендуют приобретение валютных облигаций. Приобретение гособлигаций с максимально длинной дюрацией позволит зафиксировать доходность при дальнейшем снижении ключевой ставки.
Среди наиболее привлекательных для инвесторов акций эксперты называют акции девелоперов, которые начали восстанавливать позиции, и ценные бумаги нефтяных компаний, в которые можно вкладываться с расчетом на ослабление рубля.
В случае продолжения смягчения денежно-кредитной политики акции финансового, IT- и потребительских секторов станут главными бенефициарами, а в случае сохранения высоких ставок не сильно упадут в цене благодаря устойчивости.
Также эксперты советуют выбирать акции, на которые не повлияло давление прошлых лет. Для этого стоит оценивать тренды: некоторые бумаги могут быть не на пике своих цен, но серьезных нисходящих тенденций за прошедшие годы у них не наблюдается.
При составлении инвестиционного портфеля следует внимательно проанализировать текущие риски, диверсифицировать вложения и регулярно мониторить ситуацию. Эти меры позволят минимизировать убытки и обеспечить выгоду инвестору.
