Облигации до 10 лет

Один из популярных инструментов долгосрочного инвестирования — облигации до 10 лет. Он привлекает инвесторов надежностью, заранее известным размером дохода, а также возможностью при необходимости продать ценные бумаги раньше запланированного срока и вернуть вложенные деньги. Долгосрочное инвестирование на 10-летний срок требует тщательного анализа ситуации на рынке и выбора максимально надежной компании-эмитента, которая гарантированно справится со своими обязательствами.

Как получать доход по облигациям

Любой инвестор заинтересован в том, чтобы получить максимум прибыли с минимальным риском. Облигации на 10 лет соответствуют этим требованиям: можно в течение десятилетия получать регулярный пассивный доход, а в конце этого срока вернуть номинальную стоимость ценных бумаг — это стартовая цена, с которой они вышли на рынок.

Доходность облигаций на 10 лет складывается из нескольких факторов:

• купонный доход. Компания-эмитент обязуется в определенные промежутки времени выплачивать проценты за полученные в долг средства — такие выплаты по традиции называются купонами. Размер выплат напрямую зависит от рискованности инвестиций: чем ниже риск, тем меньше процент. Лучшие облигации на 10 лет — это ценные бумаги с высоким процентом и при этом максимальной надежностью эмитента;
• разница в стоимости ценных бумаг. Облигации свободно продаются и покупаются на фондовом рынке, рыночная цена формируется на основе баланса спроса и предложения. Если, например, номинальная стоимость облигаций составляла 1000 рублей, то на бирже она может быть и 900, и 1100 руб. Выгоднее покупать ценные бумаги в момент снижения стоимости и продавать при повышении цены.

Инвестор может выбрать самую простую стратегию: приобрести облигации в момент выпуска и держать их 10 лет до самого момента погашения. Каждый год он будет получать купонный доход. Например, если доходность ценной бумаги составляет 8 % годовых, к концу 10-летнего срока он получит 80 % прибыли и полностью вернет вложенную сумму после погашения облигаций по номинальной стоимости. Однако такое возможно только при идеальном финансовом благополучии компании-эмитента, которая полностью справится со своими долговыми обязательствами.

Альтернативная, более рискованная стратегия — активная торговля ценными бумагами на бирже. Можно приобретать облигации в момент снижения стоимости и получать по ним купонный доход до повышения цены. В нужный момент инвестор избавляется от ценных бумаг и вкладывает полученные средства в новые финансовые инструменты.

Такая стратегия увеличивает доходность, однако и риски многократно возрастают. Внезапный обвал стоимости облигаций и банкротство эмитента может оставить инвестора с неликвидными ценными бумагами, по которым не получится даже вернуть вложения.

Виды облигаций до 10 лет

Список облигаций включает в себя следующие виды долгосрочных ценных бумаг:

• государственные облигации на 10 лет (ОФЗ). Это наиболее надежное направление для длительного инвестирования капитала. Инвестор вкладывает деньги в государственные проекты и может рассчитывать на гарантированный возврат вложений с прибылью. Однако процентная ставка по ОФЗ невысока, она чуть выше ставок по банковским вкладам;
• муниципальные облигации. Это ценные бумаги, выпущенные региональными правительствами для привлечения денег инвесторов в крупные проекты. Они также считаются надежными, хотя многое зависит от экономического состояния региона;
• корпоративные облигации на 10 лет. Компании привлекают деньги инвесторов для развития, для них это выгоднее, чем банковские кредиты. Надежность таких вложений будет напрямую зависеть от успешности компании — необходимо следить за кредитными рейтингами крупных агентств и своевременно избавляться от проблемных активов.

Особой разновидностью являются еврооблигации — они номинируются в иностранной валюте. Доход по ним примерно в 3–4 раза выше, чем по валютным банковским вкладам: например, доход в долларах может составлять от 4 до 6 %.

Как купить облигации до 10 лет

Частные лица не могут напрямую торговать на фондовом рынке, для этого они должны обращаться к посредникам. Чтобы купить облигации на 10 лет, можно открыть индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) в банке или обратиться в брокерскую компанию. В любом случае придется платить НДФЛ: стандартная налоговая ставка составляет 13 % от полученного дохода.

Для держателей ИИС предусмотрен налоговый вычет — дополнительные льготы помогут вернуть часть налога и сделают инвестиции выгоднее. В брокерских компаниях такая возможность не предусмотрена, однако они могут предоставлять большую свободу для выбора ценных бумаг.

Онлайн-сервис Банки.ру предлагает ознакомиться со списком лучших облигаций на 10 лет, чтобы найти самое перспективное направление для долгосрочного инвестирования.