Экспортный факторинг

Экспортный факторинг — это современный инструмент финансирования внешнеэкономической деятельности (ВЭД), который помогает экспортёрам получать оплату за поставки товаров и услуг с отсрочкой платежа ещё до того, как иностранный покупатель произведёт расчёт.

По сути, это продажа денежного требования (права на получение оплаты) факторинговой компании или банку. После отгрузки товара экспортер уступает своё право на получение выручки от зарубежного покупателя (дебитора) — экспорт-фактору, который сразу перечисляет большую часть суммы сделки (обычно 70–90%).

Главная цель такого механизма — устранить кассовые разрывы и обеспечить стабильный денежный поток при международных поставках.

Экспортный факторинг особенно актуален для компаний, работающих с отсрочками платежа 30–120 дней, когда задержки оплаты могут существенно ограничить оборотные средства.

Существуют два основных вида экспортного факторинга:

• с правом регресса — когда риск неплатежа несёт экспортер;
• без права регресса — когда риск берет на себя фактор.

Как работает экспортный факторинг — пошаговая схема

Процесс факторингового обслуживания строится на взаимодействии трёх сторон:

1. Экспортер (поставщик) — продает товар и уступает денежное требование.
2. Импортер (покупатель) — приобретает товар с отсрочкой платежа.
3. Фактор (банк или факторинговая компания) — финансирует экспортера и управляет дебиторской задолженностью.

Двухфакторная модель

Используется при работе с зарубежными контрагентами. В сделке участвуют:

• Экспорт-фактор (в стране экспортера);
• Импорт-фактор (в стране покупателя).

Алгоритм:

1. Экспортер подает заявку и предоставляет документы для андеррайтинга.
2. Экспорт-фактор направляет запрос импорт-фактору для проверки платежеспособности покупателя.
3. После согласования заключается договор международного факторинга.
4. Экспортер отгружает товар и передает документы (инвойс, коносамент, ГТД).
5. Фактор перечисляет экспортеру 70–90% суммы.
6. После оплаты импортером остаток выручки переводится экспортеру за вычетом комиссии.

Однофакторная модель

В этой схеме участвует только экспорт-фактор. Она проще и быстрее, но предполагает больший риск для экспортера, так как фактор работает без гарантий иностранного импорт-фактора.

Виды экспортного факторинга

Экспортный факторинг с правом регресса

Экспортный факторинг с регрессом — это форма финансирования, при которой риск неоплаты поставленного товара остается на стороне экспортера. Если иностранный покупатель не выполнит обязательства, экспортер обязан вернуть фактору полученные средства.

Условия:

• Финансирование: до 90% от суммы уступленного требования.
• Отсрочка платежа: до 120 дней.
• Период ожидания после просрочки: до 45 дней.
• Финансирование без залога.

Преимущества:

• Низкая комиссия за риск.
• Быстрое пополнение оборотных средств.
• Подходит для работы с надежными дебиторами.

Недостатки:

• Отсутствие защиты от неплатежа.
• Необходимость самостоятельно взыскивать долг при просрочке.

Эта модель чаще используется в однофакторной схеме, когда экспортёр уверен в стабильности покупателя.

Экспортный факторинг без права регресса

Этот вид факторинга более популярен при международных поставках, особенно с новыми партнёрами.
Здесь все риски неплатежа берет на себя экспорт-фактор, часто совместно с импорт-фактором.

Особенности:

• Реализуется преимущественно по двухфакторной модели.
• Экспортер получает 70–100% от суммы инвойса.
• Проверка и андеррайтинг занимают 7–30 дней.
• Импорт-фактор гарантирует выплату, даже если покупатель не заплатит.

Преимущества:

• Полная защита от неплатежей.
• Контроль дебиторской задолженности.
• Уверенность в расчетах с новыми рынками.

Недостатки:

• Более высокая комиссия.
• Более сложное оформление.

Условия и требования для оформления

Чтобы оформить экспортный факторинг, компании необходимо предоставить:

• учредительные документы (устав, ИНН, ОГРН);
• внешнеторговые контракты;
• инвойсы и транспортные документы (коносамент, ГТД);
• финансовую отчетность за 1–2 года;
• сведения о дебиторах.

Кто может получить:

• юридические лица (ООО, АО);
• ИП с устойчивыми экспортными поставками.

Срок рассмотрения: от 7 до 30 дней (в зависимости от объема и страны контрагента).

Преимущества экспортного факторинга

1. Быстрое пополнение оборотных средств. Получение до 90% выручки сразу после отгрузки.
2. Отсутствие залога. Финансирование под уступку денежного требования.
3. Снижение кредитных рисков. При безрегрессной модели фактор берет риски на себя.
4. Контроль и администрирование дебиторки. Фактор ведет учет, контролирует сроки и платежную дисциплину.
5. Улучшение ликвидности и оборота.

Кому подходит экспортный факторинг

Экспортный факторинг идеально подходит:

• Малым и средним экспортерам, работающим с отсрочкой платежа.
• Производственным и торговым компаниям, поставляющим продукцию в СНГ, Европу или Азию.
• Бизнесу, выходящему на новые рынки, где риски неоплаты выше.

Сравнение: с регрессом и без — что выбрать?

Параметр	С регрессом	Без регресса
Кто несет риск	Экспортер	Экспорт-фактор
Комиссия за риск	Низкая	Выше
Подходит для	Надежных дебиторов	Новых контрагентов
Защита от неплатежа	Нет	Да
Модель	Однофакторная	Двухфакторная

Примеры кейсов

Чтобы показать, как экспортный факторинг работает на практике, рассмотрим несколько примеров компаний из разных отраслей.

Кейс 1. ООО «ЭкспортЛес» — выход на рынок Казахстана

Задача: Компания поставляет пиломатериалы в Казахстан. Покупатель запросил отсрочку платежа 60 дней, что создало кассовый разрыв.

Решение: Был оформлен экспортный факторинг без права регресса через двухфакторную схему. Экспорт-фактор провёл андеррайтинг и получил подтверждение от импорт-фактора в Казахстане.

Результат:

• Финансирование — 85% суммы поставки сразу после отгрузки;
• Оплата от дебитора — через 58 дней;
• Рост экспортного оборота на 35% за полгода.

Кейс 2. АО «МетПром» — стабильные поставки в Германию

Задача: Компания производит металлические профили и сотрудничает с постоянными партнёрами из ЕС. Требовалось финансирование без увеличения долговой нагрузки.

Решение: Выбран экспортный факторинг с правом регресса (однофакторная схема). Риски невысоки, дебиторы надёжны.

Результат:

• До 90% финансирования под уступку требования;
• Отсрочка платежа — 90 дней;
• Без залога и с низкой комиссией.

Кейс 3. ИП «АгроФуд» — выход на рынок Узбекистана

Задача: Малое предприятие, занимающееся поставкой растительного масла, столкнулось с трудностями при заключении контрактов из-за опасений иностранных покупателей.

Решение: Оформлен факторинг без регресса — фактор взял на себя риск неоплаты.

Результат:

• Компания получила финансирование 80% от суммы контракта;
• Укрепила доверие контрагентов;
• Расширила географию поставок на 3 новых рынка СНГ.

Кейс 4. ООО «ТехИмпорт» — модернизация производственных мощностей

Задача: Компания закупала оборудование у европейских поставщиков и одновременно экспортировала продукцию в Восточную Европу.

Решение: Использован экспортный факторинг с правом регресса для ускорения оборота средств.

Результат:

• Средства возвращались в оборот за 3–5 дней после отгрузки;
• Улучшены финансовые показатели;
• Увеличен объём производства на 20%.

Как оформить экспортный факторинг

1. Сравните доступные программы. Укажите параметры: объём поставок, страна покупателя, форма собственности компании.
2. Ознакомьтесь с условиями. На странице каждого предложения указаны лимиты, проценты, валюта и требования к дебиторам.
3. Отправьте онлайн-заявку. На Банки.ру можно подать заявку сразу в несколько банков, что экономит до 70% времени.
4. Получите предварительное решение и консультацию. Представители банков свяжутся с вами для уточнения деталей и сбора документов.
5. Заключите договор факторинга. После одобрения заявки и подписания договора можно получить финансирование уже в течение 1–3 рабочих дней.

1. Факторинг с регрессом или без: как предпринимателю выбрать и не потерять деньги
2. Что такое факторинг и какому бизнесу он подходит
3. Банк для предпринимателей: спрос на отсроченные платежи, факторинг и кредиты
4. Кассовый разрыв: как бизнесу рассчитаться с долгами, если нет денег
5. Как воспользоваться преимуществами электронного факторинга?
6. Почему именно факторинг спасает бизнес в кризис